临近年底，资金回笼比较密集，大家对资金的流动性要求也有所提高。在此情况下，不少投资者在购买理财产品时，对产品的灵活性有了更高的要求。近日，多家银行“上新”最短持有期为7天或14天的超短期理财产品，流动性高，预期年化收益率也不低，相比货币基金更有优势，可作为市民年底短期投资的另一选择。

最短持有期仅7天

“我的要求是灵活，收益率相对低点没事。”前几日，市民杨先生在一笔理财产品到期后咨询银行理财经理，是否有方便申赎、灵活的理财产品推荐。随后，在银行理财经理的推荐下，杨先生选择了一款风险等级低、工作日赎回秒到账的灵活理财产品。“年底资金周转需求高，灵活的产品比较适合我。”

临近年底，资金回笼、周转需求高，不少人都和杨先生一样，对灵活理财产品的需求高了不少。近期，多家银行上架了最短持有期或滚动周期在7天、14天的理财产品，正好符合这类群体的投资需求。

华夏银行在售的一款华夏理财固收增强周周定开，每周开放。在申购方面，在T日申购，T+1日确认；如果投资者通过华夏银行/华夏理财赎回的，T+1日确认，赎回资金于T+2日24点前到账。T日为开放日。

兴银理财推出的天天万利宝稳利6号净值型理财产品，也是一款7天超短期理财产品。该产品在工作日（T日）15点45分之前购买，T+1日起息；赎回方面，该产品支持预约赎回，并在最近的投资周期终止日进行赎回。

存取灵活门槛低

记者翻看这些理财产品说明书发现，这类产品的底层资产主要为存款、中短期债券等固收类资产，也就是说，大部分产品属于固收类理财产品。在收益率方面，这类超短期理财产品近期的业绩表现相对较好，多款产品收益率可达3.5%，部分产品收益率甚至超过了4.0%。如民生银行近期密集推出了3款7天的超短期理财产品，其中一款首发募集的贵竹增利周周定开业绩比较基准为1.2%~3.5%；信银理财发行的一款最短持有期为7天的中短债产品，近3月年化收益率为4.318%；华夏理财推出的固收增强周周定开2号，其年化业绩比较基准为3%-3.8%，而该产品成立以来年化收益率高达5.35%（截至2021年11月30日）；招商银行代销的多款超短期理财产品的业绩比较基准均在3%-3.8%区间内。

当然，相比普通期限的理财产品，超短期理财产品的收益率虽然略有不足，但比活期理财产品和货币基金仍高出不少，此外，这类理财产品有着和货币基金一样的优势——存取方便。

“我双11买东西时用的是花呗，不用利息，手上的钱买了微信上的一款投资周期为30天的理财产品，等到期正好取出来还花呗，还赚了点利息。”市民胡女士说。

超短期理财产品收益率为何表现亮眼？银行业人士分析认为，近期市场利率走低，国债收益率同步走低，一般情况下银行理财收益率也会随之走低。但短期固定类理财相对长期固收类理财来说受影响要小，这也是近期一些7天或14天银行理财保持高收益的底气所在。短期理财产品作为银行现金类理财产品的替代品，在年底资金的承接期可以防止客户流失，也促进了银行加推该类产品。不过，随着时间的推移，预计这类理财产品收益率或将下降。

公募FOF基金产品全线飘红

在主动权益类基金业绩分化、网红基金大比例飘绿之际，公募FOF基金产品今年收益几乎全线飘红。Wind数据显示，成立满一年的162只公募FOF基金（按不同份额）今年以来几乎实现全红，仅三只基金出现微弱亏损，年内收益飘红的公募FOF基金占比高达98%。

数据显示，目前收益率最高的公募FOF基金来自华夏基金旗下的华夏聚丰稳健基金，年内收益率为16.24%；平安养老20基金位居FOF基金全市场第二，年内收益率约13%；易方达基金旗下易方达优选多资产组合年内收益11.29%，暂列排名第三。

公募FOF基金又称基金中的基金，特点是不直接投资股票或债券等底层资产，而是通过持有其他证券投资基金间接持有股票、债券等证券资产。公募FOF基金的发展受益于主动权益类基金的业绩分化，由于公募FOF基金避免了单一风格，在股票市场的各种变化中能够游刃有余。

中国理财网数据显示，截至12月6日，名称中含“FOF”字眼的银行理财产品超过200款。其中，在21家已开业的银行理财子公司中，已有工银理财、农银理财、中银理财、建信理财、信银理财等10家银行理财子公司发行了FOF类理财产品，累计发行数量超过160款，在总产品类别中占比近80%。

“随着基金数量越来越多，以选基金为主要特点的公募FOF基金能够较好避免业绩的大幅分化。”平安基金的一位人士说，由于许多主动权益类基金面临单一策略容量和稳定性不足，资产分散可以说是市场上唯一的“免费餐”，公募FOF基金组合投资能够分散风险、降低波动，更适合居民资产配置；同时，组合投资有利于实现投资分工精细化管理，最大程度发挥专业人士特长。研究机构“普益标准”也认为，对于投资者而言，银行FOF类理财产品整体风险偏低，整体收益较为稳健，能更好地满足了部分中低风险投资者对理财产品的投资要求。

花呗一分为二 银行“信用购”上线

“原来‘花呗’额度1.9万元，现在只剩3000元了，原来的1.9万元成了南京银行提供的‘信用购’额度。”最近，市民陈女士打开支付宝“花呗”界面，便收到了系统推送的升级通知。完成升级后，“花呗”被拆分成“花呗”和“信用购”两款产品，额度也同时被拆分：花呗专注中小金额消费，大额消费需要通过“信用购”。

花呗方面表示，花呗、“信用购”服务在免息期、查账、还款等核心体验上保持一致。用户可根据自己的偏好调整花呗和“信用购”服务的付款顺序。大部分用户的“花呗”额度被控制在1万元以内，“信用购”额度则接近“花呗”原来的借贷额度。由于“信用购”类型的服务额度更为充足，为保障用户体验，推荐用户优先使用“信用购”。两者同样只能用于消费支付，不可取现。

此外，根据《征信业管理条例》，提供信贷服务的机构都需要按照规定向征信系统提供信贷信息。花呗方面表示，花呗将由蚂蚁消金公司报送征信系统，“信用购”类型的服务则由提供服务的银行等金融机构报送。对于消费者而言，只要保持良好的使用、还款习惯，不会对征信记录带来负面影响。

当然用户也可根据自己的偏好调整付款顺序。如果不需要，用户还可选择关闭信用购服务，在结清花呗和信用购全部款项后，进入“花呗/信用购”，选择页面右上角的“小齿轮”，点击“关闭花呗/信用购”，即可选择关闭信用购。需要注意的是，若用户关闭了信用购，信用购上的额度并不会恢复到花呗上，而且在单独解约信用购后，目前还无法申请再次开通，因此须谨慎操作。

本版文字 惠州报业全媒体记者刘乙端

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投资注意这两点

超短期理财产品由于流动性好、安全性较高、收益高于活期储蓄备受青睐。不过，投资者在挑选时也要注意以下两点：

第一，注意理财产品的风险等级，避免购买到不适合自身风险偏好的产品。据了解，目前理财产品风险等级大多分为5类，从低到高分别为R1谨慎型、R2稳健型、R3平衡性、R4进取型、R5激进型，风险等级越高，投资本金损失风险越大，收益波动也越大。

第二，注意理财产品的投资期限。超短期理财面对短期的投资理财需求，投资者不应过度关注预期年化收益率，产品的开放期和募集安排更重要。如果募集期或清算期过长，在计算年化收益时就会大大拉低收益，不仅不利于资金增值，并且清算期过长会影响资金到账时间，如急用资金将明显不方便。

本版投资建议仅供参考，据此入市，风险自担。