“利率真的下调了，我9月初刚在建设银行存了10万元的三年定期，算是赶上了末班车。”市民陈阿姨是一位保守型投资者，在发现理财产品不保本后，就改存定期，但最近她有些不淡定了。

上周，中国工商银行、中国农业银行、中国银行、中国建设银行均发布公告，即日起调整人民币存款挂牌利率，这是继今年4月个人存款利率下调以来的又一次调降。紧跟着四大行的步调，当天邮储银行、交通银行、招商银行也下调了人民币存款挂牌利率。“国有大行都下调存款利率了，是不是意味着钱存银行不‘划算’了？”消息一出，网友们议论纷纷：好不容易攒“胖”的“钱袋子”，如果不存银行，还能放在哪儿呢？

多家银行下调个人存款利率

15日，建行在官网发布了一则关于调整人民币存款挂牌利率的公告，明确表示于9月15日起调整存款利率，调整后，活期利率为0.25%；3个月、6个月、1年期、2年期、5年期定期存款利率分别为1.25%、1.45%、1.65%、2.15%、2.65%；3年期定期存款利率为2.60%。

对比该行此前公布的挂牌利率，可以看到此次调整后，活期利率下调了5个基点，3个月、6个月、1年期、2年期、5年期定期存款利率均下调10个基点，3年期下调15个基点。

工行、农行、中行、交行、邮储银行等国有银行也于同一天调整了存款挂牌利率，调整后定期存款整存整取3个月年利率为1.25%，6个月1.45%，一年1.65%，二年2.15%，三年2.6%，五年2.65%。零存整取、整存零取、存本取息一年利率为1.25%，三年和五年为1.45%。

记者注意到，各家银行将3年期存款利率下调了15个基点至2.6%，1年期、2年期的定期存款分别下调了10个基点至1.65%和2.15%。

随后，招商银行、中信银行、光大银行、民生银行、平安银行、浦发银行、广发银行、华夏银行、恒丰银行等股份制银行也相继下调存款利率。根据官网信息，恒丰银行调整后的一年期定期存款利率为1.95%，三年期、五年期定期存款利率均为3.1%，略高于其他股份行；其他7家股份行调整后存款挂牌利率基本一致，一年期存款利率为1.85%，三年期、五年期定期存款年利率分别为2.65%、2.7%。其他各档定期存款、零存整取、通知存款等也都有所调整。

“定期利率已经降了，理财产品的参考收益还有4%左右的，但现在也都不保本了。我60多岁的年纪，还是图保本保息的稳定收益。”陈阿姨对未来的投资方向有些迷茫。

不过记者注意到，也有银行在手机银行APP上给出提示称，实际利率可上浮，将根据客户存款和单笔购买金额等情况给予专属的优惠利率，建议客户以实际交易利率为准。如按照存款10万元计算，各家银行存款利率在下调后与下调前相比，1年定期存款到期后获得的利息少了100元，2年定存利息减少200元，3年定存到期后利息减少最多，共减少450元。

存款利率下调效果将传导至贷款端

这并非银行首次调降存款利率。今年4月，多家银行就调整过存款利率，其中2年期、3年期的定期存款年利率均下调10个基点。

今年4月，央行指导利率自律机制建立了存款利率市场化调整机制，自律机制成员银行参考以10年期国债收益率为代表的债券市场利率和以1年期LPR为代表的贷款市场利率，合理调整存款利率水平。工农中建交邮储等国有银行和大部分股份制银行均已于4月下旬下调了其1年期以上期限定期存款和大额存单利率，部分地方法人机构也相应作出下调。

随后，作为参考利率的LPR先后在5月和8月两度出现下调，其中1年期LPR在8月下调5个基点，5年期LPR在5月大幅下调15个基点，8月再度大幅下调15个基点。

对于存款利息的下降，不少银行人士表示“预料之中”。

“近一年，贷款利率大幅下行，银行息差压力显著加大。特别是年初以来五年以上LPR合计下调了35BP，将对2023年息差带来巨大的压力，倒逼银行降存款利率。”招商证券研究报告指出，本次下调以利率自律定价机制的形式进行，包括活期存款在内的各期限存款利率上限下调，将对银行压降存款付息率发挥积极作用，缓解息差压力。

融360数字科技研究院分析师刘银平认为，通过市场利率定价自律机制引导，大中型银行带头下调存款利率，可以带动银行业整体揽储成本下降。预计接下来地方性银行将跟进下调存款利率。

易居研究院智库中心研究总监严跃进表示，存款利率下调对于居民家庭的储蓄和资产配置等会产生很多影响。储蓄利率下降，会使得大家理性看待储蓄行为。同时，存款利率下调进一步说明市场化的调整动作，银行后续存贷利差可以回归正常水平，也有助于后续房贷方面更好地投放，尤其是低利率的房贷投放，对于房地产市场也有积极的支撑作用。

记者注意到，人民银行副行长刘国强此前在接受媒体采访时表示，下一步，人行将进一步发挥贷款市场报价利率指导性作用和存款利率市场化调整机制作用，引导金融机构将存款利率下调效果传导到贷款端，降低企业融资和个人信贷成本。

可优选长期产品锁定利率

当听闻银行“降息”时，普通投资者往往会陷入思考：既然今后在银行存款的收益要“缩水”，跑赢通胀不现实，这笔钱到底该怎么规划才好？

“虽然定期存款的利率数次下调，但是我们网点存定期的客户并不少。”工行一名客户经理告诉记者，不少客户觉得目前没有特别好的投资渠道，仍会稳字当头，首要考虑把钱放在银行存定期。

光大银行一名理财经理也表示，存款利率降低以后，目前定期存款客户并没有相应的减少，“对于低风险承受能力的客户来说，购买保本保息的存款产品已成为他们的投资习惯。”

如果依旧坚定地选择将闲置资金存放银行，且手中的资金闲置时间足够长，建议可以考虑五年定存。首先，相比三年期，五年期定存的利率相对较高，回报较好；其次，如果在此期间存款利率出现回暖，对于保守型投资者来说也是一件好事。

“由于目前股票、基金市场表现低迷，银行理财不再保本，收益也大不如前，所以对于普通市民来说，存款仍然是稳健理财的好选择，尤其是期限较长的国债和大额存单，可较好锁定长期收益。”对此，银行人士这样表示。

虽然储蓄国债和大额存款的利率也在下调，但相对于定期存款利率还是略有优势的。其中，储蓄国债的购买门槛低，100元起，9月份最新发行的储蓄国债的利率为3年期3.05%，5年期为3.22%；而大额存单的购买门槛较高，需要20万元起，但利率也相对更高一些，而且，大额存单还可以转让，在需要用钱的时候可以转让，利息损失更少。

不过，记者查询发现，各家银行发行的大额存单的额度还挺紧张，部分中长期限产品已经售罄。如在工行手机银行APP大额存单页面，记者看到目前有10多款产品显示在售，3年期产品利率为3.1%、2年期利率为2.5%，1年期利率为2%，6个月利率为1.8%，3个月、1个月利率均为1.6%。不过，记者点击3年期、2年期、1年期的产品，均出现了售罄字样，1个月、3个月、6个月等短期的产品还有额度。我市一家银行工作人员坦言，以目前的利率形式来看，利率水平或将持续下行，大额存单利率或将跟随市场下调。“建议有购买需求的投资者，尽量提早购买，锁定利率。”上述银行人士建议，抢不到新发售大额存单的投资者，可以到银行的大额存单转让专区“捡漏”看看。记者在一家银行手机银行大额存单“转让超市”看到，有多款大额存单正在等待“接手”。

当然，此次存款利率下调虽然意味着定期存款的收益会变少，但不建议普通投资者一股脑儿将资金都转移到风险性更高的理财、股市、基金产品上。一般来说，在降息周期下，银行的理财产品收益会进一步下降。在银行理财打破刚兑后，购买理财产品要更加谨慎小心。

东江时报记者刘乙端

本版投资建议仅供参考，据此入市，风险自担。